С 1 января 2027 года в Узбекистане начнут работать единые правила для операторов рассрочки. Их включат в реестр Центрального банка, а договоры ограничат по сумме и сроку. Покупателю должны будут отдельно показывать комиссию и полную стоимость, учитывать долговую нагрузку и разрешать досрочное погашение без штрафа.
Основа изменений — постановление Президента № ПП-294 от 14 августа 2026 года. Оно вступило в силу 17 августа 2026 года, но ключевой режим для операторов рассрочки запускается с 1 января 2027 года. Это уже принятый документ, а не проект. Вместе с тем до запуска власти должны подготовить дополнительные правила и проект отдельного закона.
Что изменится с 1 января 2027 года
- Операторам потребуется реестр ЦБ. Банки и микрофинансовые организации войдут в него по уведомлению, другие юридические лица — через учётную регистрацию.
- Максимальная стоимость покупки составит 250 БРВ. При БРВ 440 000 сумов это 110 млн сумов. Если БРВ изменится, денежный предел изменится вместе с ней.
- Срок рассрочки ограничат 12 месяцами. Договор на более долгий срок будет считаться договором потребительского кредита.
- Недвижимость исключена. Она, а также имущество, изъятое из оборота или ограниченное в обороте, не может быть объектом такой рассрочки.
- Комиссию и итоговую стоимость покажут отдельно. На торговой площадке и в интернет-магазине эти сведения должны размещаться рядом с базовой ценой буквами одинакового размера.
- Данные попадут в кредитные бюро. Операторы обязаны передавать информацию по всем договорам рассрочки и их исполнению.
Кого касаются новые требования
Постановление разделяет несколько моделей. Оператором считается юридическое лицо, которое платит продавцу за покупателя, а затем получает от покупателя сумму частями вместе с комиссией или надбавкой. Банки и микрофинансовые организации регулируются отдельно, но также включаются в реестр.
Прямые продажи товара самим продавцом потребителю формально исключены из определения операторской услуги. Однако крупные магазины с собственной рассрочкой тоже попадут под требования, если их квартальный оборот превышает 500 млн сумов, а доля продаж в рассрочку составляет не менее 50%. Производственные предприятия из этого правила исключены.
Для покупателей изменения означают, что новая рассрочка станет частью кредитного профиля. Оператор должен проводить цифровую идентификацию, обмениваться данными с кредитными бюро и учитывать максимальный показатель долговой нагрузки, который устанавливает Центральный банк.
Какие ограничения защищают покупателя
Переплата и санкции. Все платежи сверх основного долга — комиссия, штраф, пеня и другие меры ответственности — в совокупности не должны превышать половину суммы рассрочки за год. Формулировку нельзя путать с обещанием «наценка не больше 50%»: предел охватывает весь набор дополнительных платежей, а конкретная цена всё равно зависит от договора.
Досрочное погашение. Покупатель сможет полностью или частично закрыть обязательство в любое время без дополнительного штрафа, пени или комиссии.
Прозрачная цена. Комиссия оператора и другие платежи, включённые в окончательную стоимость, должны указываться отдельно. В рекламе нельзя использовать сведения о комиссиях и надбавках, вводящие потребителя в заблуждение.
Проверка долговой нагрузки. Новая покупка может повлиять на решение по следующей рассрочке или кредиту. Это делает особенно важной кредитную историю. Banksy.uz ранее объяснял, как сравнивать кредитные ставки и стоимость заёмных денег.
Что проверить покупателю до оформления
- Базовую цену. Зафиксируйте цену товара без рассрочки и сравните её с полной суммой платежей.
- Комиссию и дополнительные платежи. Они должны быть показаны отдельно, а не спрятаны только в ежемесячном платеже.
- Срок. После 1 января 2027 года операторская рассрочка не должна превышать 12 месяцев.
- График и просрочку. Проверьте даты, способ оплаты, штрафы и порядок уведомления.
- Досрочное погашение. В договоре не должно быть дополнительной комиссии за полное или частичное закрытие.
- Статус компании. После запуска режима проверьте наличие организации в реестре Центрального банка.
Что нужно сделать бизнесу до запуска
Операторам и крупным продавцам с собственной рассрочкой стоит заранее определить, подпадает ли модель под постановление, подготовить данные для регистрации, интеграцию с кредитными бюро и расчёт долговой нагрузки. Интерфейсы магазинов и сайтов нужно перестроить так, чтобы базовая цена, комиссия и полная стоимость отображались рядом и одинаково заметно.
Договоры необходимо проверить на лимит 250 БРВ, срок не более 12 месяцев, ограничение дополнительных платежей и право на бесплатное досрочное погашение. Нельзя автоматически переносить старые шаблоны в 2027 год без юридической проверки.
Важно учитывать переходный риск: до 1 декабря 2026 года ЦБ и Налоговый комитет должны разработать порядок определения продавцов, подлежащих регистрации, а до 1 января 2027 года должен быть подготовлен проект отдельного закона. Поэтому бизнесу следует следить за подзаконными актами и актуальной редакцией карточки ПП-294 на Lex.uz.
Для корректного оформления корпоративных изменений полезен и наш разбор о том, что проверить ООО в Узбекистане после обновления законодательства.
Главный вывод
С 2027 года рассрочка в Узбекистане становится регулируемым финансовым продуктом: цена должна быть прозрачнее, долг — виден кредитным бюро, а оператор — подконтролен Центральному банку. Покупателю это даёт больше информации и право закрыть долг раньше без штрафа, но одновременно делает каждую рассрочку частью общей долговой нагрузки.
Материал носит информационный характер и не заменяет персональную юридическую или финансовую консультацию. Перед заключением договора проверяйте актуальную редакцию законодательства, условия конкретного продукта и статус организации.
